Energia e risorse naturali

Secondo il rapporto pubblicato dalla Statistical Review of World Energy nel 2023, il consumo mondiale di energia primaria era di 620 Exajoule. Le statistiche evidenziano fondamentali della domanda solidi e a lungo termine sia nelle economie emergenti che in quelle sviluppate. La domanda sostenuta, unita ai crescenti obblighi di transizione energetica, sta determinando afflussi di capitali senza precedenti. Sulla base di questi solidi fondamentali di investimento, la sezione successiva delinea i principali trend di mercato che stanno guidando l'allocazione dei capitali, migliorando l'attrattiva degli asset e accelerando l'interesse degli investitori lungo tutta la filiera dell'energia e delle risorse naturali.

Capacità rinnovabile cumulativa nel caso accelerato per paese o regione, 2030

Fonte: IEA

Ultime tendenze in energia e risorse naturali

Ecosistemi di idrogeno verde e combustibili puliti

La rapida affermazione di ecosistemi di idrogeno verde sta incrementando notevolmente gli investimenti degli operatori del mercato, trainati dal solido sostegno politico a livello mondiale. In particolare, la National Green Hydrogen Mission in India mira a raggiungere 5 milioni di tonnellate di idrogeno verde all'anno entro il 2030. Inoltre, il piano mira alla creazione di oltre 600.000 posti di lavoro lungo tutta la catena del valore, a dimostrazione del potenziale occupazionale del settore dell'idrogeno verde. Si prevede inoltre che questa missione consentirà una riduzione di 12,05 miliardi di dollari nelle importazioni di combustibili fossili, aumentando di conseguenza la sicurezza energetica. In questo scenario in evoluzione, i conglomerati industriali e i produttori di elettrolizzatori stanno espandendo la capacità produttiva e ponendo l'idrogeno verde come pietra angolare dei futuri cicli di investimento in energia pulita.

Rinascimento nucleare e implementazione degli SMR

L'energia nucleare è in ripresa, trainata dagli investimenti in reattori moderni e piccoli reattori modulari. Sia le utility che i governi considerano l'energia nucleare una soluzione affidabile, in grado di attrarre significativi afflussi di capitali nello sviluppo dei reattori. Diverse importanti aziende energetiche e investitori istituzionali stanno incrementando notevolmente l'impiego di capitale e gli impianti di produzione modulare. Secondo i dati pubblicati dall'Agenzia Internazionale per l'Energia Atomica (AIEA), si prevede che la capacità nucleare mondiale raggiungerà i 992 GW dai 377 GW del 2024, evidenziando una solida ripresa degli investimenti nel settore. Di conseguenza, gli operatori del mercato si stanno posizionando in modo aggressivo lungo tutta la catena del valore nucleare, dall'estrazione dell'uranio e dalla fabbricazione del combustibile all'assemblaggio e all'implementazione di reattori a ricircolo di sfere (SMR).

Aumento della capacità di cattura, utilizzo e stoccaggio del carbonio (CCUS)

A livello globale, esistono normative rigorose e impegni net-zero crescenti per la CCUS, che sta attraendo investimenti pubblici e privati. I governi globali stanno adottando politiche solide come sussidi diretti e crediti d'imposta sulla produzione, migliorando significativamente le economie e riducendo i rischi per gli investitori. Esistono accordi di prelievo a lungo termine e modelli di partenariato pubblico-privato che garantiscono flussi di entrate e aumentano la bancabilità dei progetti. Questi fattori stanno attirando l'interesse delle principali aziende energetiche e degli investitori istituzionali. Secondo i dati pubblicati dall'Agenzia Internazionale per l'Energia nell'aprile 2024, sono operativi oltre 45 impianti commerciali che applicano la CCUS ai processi industriali. Tuttavia, lo slancio è aumentato in modo significativo, con oltre 700 progetti in fase di sviluppo, che stimolano ulteriormente gli investimenti.

Giacimenti petroliferi digitali e operazioni minerarie intelligenti

L'integrazione dell'ottimizzazione delle perforazioni basata sull'intelligenza artificiale, dei gemelli digitali e del trasporto autonomo sta trasformando la produttività. L'integrazione delle trasformazioni digitali sta generando un solido ROI operativo riducendo i tempi di inattività non pianificati e favorendo l'utilizzo delle risorse. Si è registrata una maggiore integrazione di algoritmi di apprendimento automatico, che consentono un processo decisionale basato sui dati e una mitigazione predittiva del rischio. I dati pubblicati dall'Agenzia Internazionale per l'Energia nel Global Critical Mineral Outlook 2025, che incorporano innovazioni come l'esplorazione geologica basata sull'intelligenza artificiale, possono ridurre i costi di perforazione del 60% e aumentare di 4 volte il tasso di successo delle scoperte. Questi vantaggi stanno generando ritorni economici interessanti e tempi di ammortamento più rapidi, stimolando così investimenti di capitale su larga scala.

Energia eolica offshore e solare galleggiante

L'energia eolica offshore e l'energia solare galleggiante stanno ottenendo investimenti significativi grazie alla loro capacità di superare i vincoli territoriali. Secondo i dati pubblicati dall'Agenzia Internazionale per l'Energia, si prevede che la crescita della capacità eolica offshore raggiungerà i 212 GW entro il 2030. Oltre a ciò, si prevede che la capacità globale cumulativa di energia rinnovabile supererà i 10.800 GW entro il 2030. Ciò evidenzia l'importanza strategica delle tecnologie rinnovabili scalabili. Questa ampia espansione della capacità, supportata da solidi quadri politici e dall'accelerazione dell'integrazione della rete, sta stimolando investimenti multimiliardari.