Dynamique de marché en transition pour les services de retraite

Date de publication : 10 October 2024

Publié par : Akshay Pardeshi

Avec l'avènement de la pandémie, la gestion des dossiers de retraite connaît une transformation majeure. Comme nous le savons, la retraite représente une opportunité de croissance importante pour les gestionnaires d'actifs. Selon une étude, la population gériatrique des pays développés devrait représenter une part plus importante de la population active d'ici 2030 que les utilisateurs chinois âgés de 15 à 59 ans. De nombreuses institutions financières se préparent à exploiter ces diverses opportunités de croissance. Dans cet article, nous analyserons les perspectives de ce secteur prometteur.

Quelle est la taille du marché de la retraite aux États-Unis ?

Le marché de la retraite aux États-Unis est colossal, avec des actifs s'élevant à 26 000 milliards de dollars sous forme de régimes à cotisations définies privés et publics. Ce type de compte génère environ 430 milliards de dollars de revenus. De plus, le marché est appelé à se développer davantage, car des études ont montré que d'ici 2026, près des trois quarts des actifs des ménages seront détenus par les personnes âgées de 55 ans et plus. Il est donc clair que le marché des cotisations directes est la pierre angulaire du marché de la retraite américain.

• L'administration détient environ 8 000 milliards de dollars d'actifs, dont seulement 31 % proviennent du marché américain des contributions directes aux régimes de retraite correctement gérés.
• Il existe environ 110,1 millions de comptes de participants permettant aux utilisateurs d'accéder à leur patrimoine.
• Le soutien total apporté par ces actifs représente près de 30 milliards de dollars de revenus pour les gestionnaires d'actifs.
• Environ 20,1 % du chiffre d'affaires total, soit 30 milliards de dollars américains sur le marché des contributions directes, est généré par la tenue de registres.
• En juin 2022, la valeur totale des actifs détenus dans les comptes de retraite a dépassé 33,8 billions de dollars américains.

Grâce aux nombreuses opportunités de croissance du secteur, les principales sociétés de gestion de fonds d'investissement ont vu leur part d'actifs passer de 51,1 % en 2006 à 71,9 % en 2018. Ce mouvement a été mené par Fidelity Investments, qui gère 2 510 milliards de dollars d'actifs et dessert 33 710 plans regroupant près de 25 millions de participants. Vanguard, avec 1 500 milliards de dollars d'actifs, 2 600 plans et environ 5,1 millions de participants, complète ce classement.

Offrir une sécurité financière

assurance du berceau à la tombe :

Afin de développer leurs activités de tenue de comptes, divers prestataires s'attachent à créer de nouvelles sources de revenus et à mettre en place des services de gestion. De fait, les acteurs de ce marché sont disposés à offrir des services complets, de l'investissement initial à la retraite. Par exemple, OneDigital, une entreprise de renom, a acquis Resources Investment Advisors et a conclu 13 transactions. Empower Retirement, quant à elle, a finalisé en 2020 l'acquisition de Personal Capital, un gestionnaire de patrimoine numérique de premier plan, et a conclu un accord visant à créer une offre intégrée de bien-être financier. L'objectif clair de ces opérations était de mettre en place une plateforme proposant un accompagnement au bien-être financier, intégrant la planification financière.

Intégration de la technologie

Pour surmonter les défis : -

Les institutions financières sont disposées à fournir divers services tels que :

• La liberté d'obtenir des services personnalisés
• La capacité de répondre aux besoins couverts par le régime
• Évolutivité croissante d'une plateforme d'archivage

Cependant, la majorité des prestataires de services s'appuient sur des bases de données et les principaux défis liés à ces services sont les suivants :

• La saisie des données nécessite beaucoup de travail manuel en raison du manque d'uniformité des formats de données entre les différents systèmes.
• Les mécanismes de reporting complexes rendent extrêmement difficile l'examen du coût des participants.
• Difficultés rencontrées dans le développement de flux de travail automatisés
• Réalisation d'intégrations dues à l'intégration de plusieurs systèmes

Ces difficultés sont en partie surmontées grâce à l'intégration de la technologie. Voici quelques-unes des avancées technologiques introduites :

• Développement d'une architecture basée sur les microservices et le cloud computing.
• Des flux de travail personnalisés pour simplifier les processus complexes
• Capacité à rationaliser avec précision de nombreux processus
• Réaliser des processus évolutifs rentables grâce à l'utilisation du cloud
• Atténuer le risque de non-conformité

Cependant, les prestataires transforment leur structure de coûts en faisant appel à des sponsors, des conseillers et des participants. Les attentes des clients augmentent de façon exponentielle et les acteurs du marché subissent une pression considérable. Afin d'obtenir des avantages et une rentabilité à long terme, diverses entreprises s'efforcent de garder une longueur d'avance sur la concurrence. Certains prestataires lèvent les obstacles et se transforment en profondeur.

• Transformation des coûts : De nombreux gestionnaires de registres envisagent de lancer des programmes de réduction des coûts et de réinvestir cet argent dans des activités substantielles.
• Transformation de l'expérience client : les changements apportés aux programmes traditionnels orientent l'entreprise vers le progrès. L'alliance de nouvelles méthodes de travail favorise l'excellence.
• Modèle opérationnel de nouvelle génération : Les modèles de nouvelle génération ont la capacité de mettre au point des méthodes d’analyse avancées.
• Transformation du capital humain : certaines organisations prévoient que 35 à 51 % des responsables de la gestion des données privilégieront les entreprises davantage axées sur les données. La main-d’œuvre dans les domaines de l’analyse de données et des technologies de l’information devrait être plus performante.

Comment les archivistes dans la retraite

Les services peuvent-ils acquérir les services requis ?

Les entreprises qui s'engagent dans cette transformation ont besoin de nouvelles compétences organisationnelles pour relever les défis. Les acteurs du marché investissent dans diverses nouvelles capacités, de l'automatisation au marketing numérique. Dans ce contexte, l'écart entre les besoins et les exigences peut être comblé de deux manières :

• Comme indiqué précédemment, l'intégration de fonctionnalités de modélisation opérationnelle de nouvelle génération, telles que l'analyse numérique et des méthodes agiles et automatisées de gestion des données, s'avère efficace. D'autres pistes sont décrites ci-dessous :
• Partenariat dans les chaînes de valeur
• Méthode d'acquisition de talents améliorée
• La deuxième façon de réussir dans ce domaine est d'exercer un leadership solide sur les institutions.

Hormis cela, pour être compétitif sur le futur marché des contributions directes, il faudra avant tout disposer d'un avantage concurrentiel lié à l'échelle ou à une spécialisation. Les entreprises qui s'imposeront seront celles qui réussiront en proposant des services de conseil complets à leurs participants. Ces services incluent notamment une plateforme de bien-être performante et une planification financière.